Моите правила за еърдропи

Това са правилата, по които фармя еърдропи. Не са финансов съвет и не са обещание за награда - просто така го правя аз. Числата в примерите са измислени и закръглени, за да се смятат лесно.

1. Фармя само протоколи, които бих ползвал и без токен

Преди всеки нов протокол си задавам един въпрос: щях ли да го ползвам, ако нямаше обещание за токен? Ако отговорът е „в никакъв случай“, продуктът най-често е слаб, а повечето хора вътре са фермери, които ще дъмпнат токена в първия ден. Такива раздавания рядко си струват. Целият ми подход е в стратегиите за фарминг.

Пример 1. На мрежата, която ползваш, излиза нов DEX с по-ниски такси от досегашния ти. Така или иначе суапваш всяка седмица, затова просто местиш суаповете си там. Ако дойде еърдроп - бонус. Ако не дойде, пак си спестил от такси.

Пример 2. Протокол дава точки за това да въртиш пари в кръг между два негови пула, без никакъв друг смисъл. Никой нормален човек не би го ползвал без точките. Значи вътре са само фермери и в деня на токена всички ще продават едновременно. Пропускаш го.

2. Активен съм редовно с месеци, а не сто транзакции за един ден

Активност, разпределена през седмици и месеци, почти винаги тежи повече от един изблик. Постоянството е по-трудно за фалшифициране от обема и проектите го знаят. А да влезеш рано, преди протоколът да стане популярен, обикновено тежи повече, отколкото да се включиш, когато всички вече фармят.

Пример 1. Двама души фармят една и съща нова мрежа. Първият прави по 3-4 смислени транзакции седмично в продължение на 6 месеца. Вторият прави 200 транзакции за един уикенд и изчезва. Еърдропът на Arbitrum през 2023 г. отчиташе и активността в различни месеци - вторият има един месец, първият шест.

Пример 2. Въртиш 50 000$ обем сам със себе си за седмица - купуваш и продаваш един и същ токен. При такса на пула от 0.3% това са 150$ такси. Проектът вижда, че обемът е изкуствен, и не ти дава нищо. Платил си 150$ за нула.

3. Един човек - един потребител. Никакъв sybil

Няколко wallets за сигурност и ред - да. Няколко wallets, които се правят на различни хора - не. Sybil поведението нарушава правилата на повечето проекти и преди раздаването те анализират адресите. Обикновено изрязват целия клъстер, включително истинския ти основен wallet. Затова чета правилата на всеки проект. Какво точно търсят - в инструментите за еърдропи.

Пример 1. Някой прави 30 wallet-а, зарежда ги от един и същ адрес и с всички прави едни и същи 5 действия в един и същи ден. Плаща по 20$ газ на wallet, общо 600$. При раздаването проектът открива клъстера и изключва всичките 30, включително основния му wallet с истинска активност. Губи 600$ и месеци работа.

Пример 2. Имаш три wallet-а - трезор, активен и burner - и всеки има своя работа. Това е ред и сигурност. В един протокол обаче влизаш с един от тях, а не с трите, за да вземеш три дяла.

4. В нови протоколи влагам малко и от отделен wallet

Протоколите, които фармиш рано, често са нови, неодитирани и с админ права. Затова слагам там малка сума от отделен wallet и никога повече, отколкото съм готов да загубя изцяло. Еърдропът може да не дойде, а експлойтът може. Трезорът ми не се свързва с нови сайтове, а когато приключа с протокол, отменям approvals. Как изглеждат тези рискове отвътре - в рисковете в DeFi.

Пример 1. Нов протокол без одит дава двойни точки. Имаш 10 000$, но слагаш 500$ от burner wallet-а. Два месеца по-късно протоколът е хакнат и депозитите изчезват. Губиш 500$ и точките, а не всичко.

Пример 2. Свързваш хардуерния си трезор с нов сайт за точки „само веднъж“ и даваш безлимитен approval за USDC. Месец по-късно контрактът е хакнат и този approval позволява да изтеглят всичките ти USDC от трезора. С burner-а щеше да рискуваш само сумата в него.

5. Точките са опция с неизвестна стойност, не пари

Програмите с точки казват ясно какво се награждава, но курсът им към токени е неизвестен до самия край. Правилата се менят между сезоните, а наградата се разрежда, защото всички правят едно и също. Затова не смятам точките за пари и не харча истински пари, за да ги гоня. Разликата с ретродропа - в какво е еърдроп.

Пример 1. Имаш 100 000 точки и в чата смятат, че една точка ще е 0.10$, значи 10 000$. Не ги броиш в портфолиото си и не харчиш нищо наум срещу тях. Накрая курсът излиза 0.01$ и получаваш 1 000$. Който е смятал 10 000$, вече е разочарован. Ти просто си получил бонус.

Пример 2. Протокол дава точки за всеки платен долар такса. За месец плащаш 800$ такси, за да се изкачиш в класацията. Точките накрая ти носят 300$. Платил си 800$ истински пари за 300$ с неизвестна стойност, която се е оказала малка.

6. Записвам всеки разход и знам дали изобщо съм на плюс

Тук повечето хора лъжат сами себе си. Газ, такси за бридж, време и пропусната полза - всичко влиза в сметката. Водя таблица с колона за разходи за всеки протокол и я обновявам веднъж седмично за 15 минути. Без нея не знам дали еърдропът ме е направил по-богат. Какво точно записвам - в проследяването на eligibility.

Пример 1. За 4 месеца плащаш 250$ газ и такси за бридж и държиш в протокола 6 000$, които на по-безопасно място биха ти носили 5% годишно. Реалният разход е 250 + 6 000 × 5% × 4/12 = 250 + 100 = 350$. Еърдропът ти носи 280$. На практика си на -70$, без да броиш времето.

Пример 2. Фармиш 12 протокола на 4 мрежи. Получаваш три еърдропа за общо 1 500$ и се чувстваш на печалба. Като събереш газа от explorer-а за всичките 12 протокола, излизат 1 900$. Без колоната за разходи никога нямаше да разбереш, че си на -400$.

7. Проверявам и клеймвам само през официалния сайт

Клейм денят е любимият ден на скамърите. Eligibility проверявам само през официалния сайт на проекта, от линк, който съм записал веднъж от проверен източник. Проектите не пишат първи, а легитимен клейм никога не иска seed фраза или „такса за отключване“. Ако не идва от официален канал, който съм проверил сам, за мен не съществува. Всички капани около клейма - в урока за eligibility.

Пример 1. В Telegram ти пише „админ“: „Поздравления, eligible си за 2 000$, клеймни до 2 часа“. Проектите не пишат първи - това е дрейнър. Не цъкаш, а отваряш официалния сайт от отметката си и виждаш, че клеймът още дори не е отворен.

Пример 2. Търсиш името на проекта в Google и първият резултат е платена реклама с почти същия адрес. Сайтът иска подпис, „само за да провери“ eligibility. Затваряш го и влизаш от линка в таблицата си, където на истинския checker ти стига да поставиш публичния си адрес.

8. Решавам какво правя с токените преди клейм деня

Решения, взети в деня на клейма, се вземат на емоция. Затова планът - продавам, държа или част и част - е записан в таблицата предварително. Щом съм ги получил, токените са капитал с пазарна цена като всеки друг и си задавам един въпрос: щях ли да купя този токен на тази цена със собствени пари? Цялата логика - в урока за прибиране на печалби.

Пример 1. Получаваш токени за 2 000$, а фармингът ти е струвал 500$. Планът ти отпреди клейма е да продадеш 25%, за да си покриеш разходите, а за остатъка да решиш по правилата си. В деня на клейма не мислиш, просто изпълняваш.

Пример 2. „Безплатни са, нека си стоят.“ Получаваш токени за 3 000$ и не правиш нищо. Месец по-късно се отключва голяма част от токените на инвеститорите и цената пада с 60%. Остават ти 1 200$. Щеше ли да купиш този токен за 3 000$ със свои пари? Ако не, нямаше причина да го държиш.

9. Perp DEX фармя само ако търгувам на печалба

Perp DEX-овете, тоест on-chain борсите за perps, дават точки за обема, който търгуваш. Обемът идва от трейдове, а всеки трейд плаща такса и може да е на загуба. Ако по принцип губиш от трейдинг, фармингът там е просто по-скъп начин да губиш - таксите и загубите почти винаги излизат повече от еърдропа.

Затова първо гледам дневника си. Ако след таксите съм на печалба поне последните 2-3 месеца, а не само една добра седмица, местя част от търговията си на perp DEX и точките идват отгоре. Ако не съм, fade-вам го, колкото и голям да изглежда еърдропът, и фармя протоколи от правило 1. Как се търгува с правила - в правилата на TTC.

Пример 1. Търгуваш perps по системата си от година и дневникът ти показва +12% за последните 6 месеца след таксите. Нов perp DEX дава точки за обем. Местиш там половината от търговията си - същите сетъпи и същият риск, само на друга борса - и държиш там само маржина, който ти трябва, както в правило 4. За три месеца правиш 2M$ обем и плащаш около 700$ такси, които така или иначе щеше да платиш. От трейдовете след таксите си на +1 200$, а еърдропът ти носи още 1 500$ отгоре - общо 2 700$.

Пример 2. Не търгуваш perps, но в X всички пишат, че нов perp DEX ще прави голям еърдроп. Депозираш 2 000$ и за три месеца правиш 1M$ обем, само за да трупаш точки. Плащаш около 500$ такси и губиш още 900$ от трейдове, включително една ликвидация. Еърдропът ти носи 600$. Общо си на -800$, а ако го беше fade-нал, щеше да си на нула.

Нито едно от тези правила не ти гарантира еърдроп. Пазят времето, парите и wallet-а ти, когато наградата не дойде - а тя често не идва.